Perfuração de precisão para comprar a trinca de Trinidad em US $ 1,03 bilhão

Imagem - Perfuração de Precisão

A Precision Drilling Corporation, sediada em Calgary, disse que a Trinidad Drilling Ltd em um acordo avaliado em US $ 1,03 bilhão, superando uma oferta hostil da Ensign Energy Services.

Um comunicado de imprensa da maior empresa de perfuração contratual do Canadá disse: "Celebramos um acordo com a Trinidad Drilling Limited segundo o qual a Precision concordou em adquirir todas as ações ordinárias emitidas e em circulação de Trinidad com base em 0,445 ações ordinárias da Precisão para cada Ação de Trinidad em circulação de acordo com um plano de acordo. "

O valor agregado da Transação é de aproximadamente US $ 1.028 milhões, incluindo a assunção de aproximadamente US $ 477 milhões na dívida líquida de Trinidad. Após a conclusão da Transação, os detentores atuais de Ações de Trinidad deterão aproximadamente 29% da Precision.

Kevin Neveu, Presidente e CEO da Precision observou: "Esta transação cria valor excepcional para os acionistas de Trinidad e Precision. A combinação oferece uma oportunidade verdadeiramente única para combinar dois empreiteiros de perfuração altamente focados que buscam iniciativas de crescimento e estratégias competitivas semelhantes e importante, operar ativos de Nível 1 semelhantes. "

"Do ponto de vista estratégico, Trinidad se encaixa perfeitamente com a Precision. Podemos obter sinergias imediatas, estimadas em mais de US $ 30 milhões, por meio de reduções de custos fixos, eficiências operacionais e custos reduzidos da empresa pública. No longo prazo, a escala adicional fortalecer ainda mais a alavancagem operacional da Precision e posicionar a empresa para atender a transição contínua de seus clientes para serviços de perfuração de alta performance com plataformas AC de alta especificação. Além disso, essa combinação nos permite diferenciar melhor nossa oferta de serviços através de nossas iniciativas combinadas de tecnologia de perfuração líderes da indústria. plataforma operacional ".

"O fluxo de caixa livre incremental gerado por essa combinação garantirá que a Precision atenda ou exceda nossas metas de redução de dívida de longo prazo e melhora nossa flexibilidade financeira para buscar oportunidades de crescimento nos Estados Unidos e nos mercados internacionais".

O Conselho de Precisão aprovou por unanimidade a Transação e determinou que a Transação e a entrada no Contrato de Arranjo são no melhor interesse da Precision.

A transação deverá ser concluída no final de 2018 e está sujeita à TSX, aprovações judiciais e regulatórias e à satisfação de outras condições habituais de fechamento.