As empresas de exploração e produção (E&P) devem entrar em 2020 com otimismo medido para as perspectivas de exploração offshore, depois de 2019 proporcionaram um aumento moderado na perfuração de exploração e um aumento não tão moderado na atividade de licenciamento.
Ressuscitando das cinzas
Quando o preço do petróleo começou a cair, em 2014, a atividade de exploração offshore disparou em paralelo, caindo quase 40% antes de chegar ao fundo em 2016-2017, disse Rohit Patel, analista sênior da Rystad Energy. Em uníssono, as despesas de exploração offshore caíram quase 60% entre 2014 e 2017, principalmente devido aos fluxos de caixa mais baixos, ao crescimento do xisto dos EUA e à redução da área cultivada no exterior, disse Patel. “Isso também resultou em uma queda nos recursos descobertos convencionais e a substituição de reservas das empresas de E&P caiu abaixo de 20%.”
Mas então chegou 2018, "o ano da transição", que trouxe o primeiro aumento na contagem global de poços de exploração offshore desde o início da desaceleração, levando a expectativas de que 2019 proporcionaria "um ressurgimento muito necessário" na exploração offshore, disse Patel. .
Na maior parte, 2019 foi entregue. Em novembro, Patel apontou para um aumento de 8 a 10% no número de poços de exploração offshore perfurados em comparação a 2018. “De acordo com isso, as descobertas globais de petróleo e gás convencionais também mostraram um crescimento promissor em 2019 com o total offshore recursos descobertos no acumulado do ano atingindo quase 8,5 bilhões de boe (volumes totais de 7,5 bilhões de boe em relação a 2018). "
“As descobertas de gás superaram as descobertas de petróleo em 2019 com a proporção gás / líquido de 65:35 nos volumes descobertos no acumulado do ano. Excluindo as Américas, as descobertas de gás dominaram as descobertas de petróleo em todas as outras regiões. Estima-se que a tendência continue em 2020 com a crescente demanda por gás em todas as geografias, liderada pela Ásia e Oriente Médio. ”
No geral, a Patel prevê que a atividade de exploração offshore continuará sua trajetória ascendente no próximo ano. "Podemos esperar um aumento moderado de 4-7% em 2020 em comparação a 2019", disse ele.
A atividade de licenciamento também tem aumentado. “2019 testemunhou altos níveis de atividade de licenciamento em comparação com os últimos anos, impulsionados pela estabilidade nos preços do petróleo e por termos fiscais mais atraentes oferecidos pelos países, na tentativa de melhorar os investimentos em exploração doméstica. Posteriormente, as áreas cultivadas no exterior concedidas no acumulado do ano aumentaram mais de 25% em relação a 2018, o que é encorajador, pois os compromissos e programas de trabalho associados a esses prêmios devem impulsionar investimentos em exploração offshore no curto prazo. ”
"O crescimento da atividade de licenciamento visto em 2019 é esperado para continuar em 2020", disse Patel. "2020 continuará a testemunhar o momento das atividades de licenciamento, com mais de 50 rodadas de licenciamento a serem realizadas em todo o mundo".
Patel disse que a África verá o maior aumento na atividade de licenciamento, com vários países menores no sudeste da Ásia (Mianmar, Tailândia, Timor-Leste e Bangladesh) e nas Américas (Guiana, Barbados e Panamá) também ativos na arena de licenciamento em 2020.
A Total perfurará sua primeira exploração bem no Líbano. Os parceiros usarão o Tungsten Explorer da Vantage Drilling para perfurar o poço no Bloco 4. (Foto: Vantage Drilling)
Decepções e oportunidades
“Após muitos anos, as operadoras do noroeste da Europa, África e Ásia-Pacífico foram exploradas ativamente nas regiões fronteiriças em 2019. Espera-se que os benefícios contínuos de fluxos de caixa mais altos, ganhos de eficiência e reduções de custos incentivem as operadoras a realizar campanhas de exploração de alto risco em 2020 - disse Patel.
Isso não quer dizer que não houve decepções. "2019 continuou o tema de altos e baixos", disse Gregory Brown, diretor associado - Offshore da Maritime Strategies International Ltd. atividade em outras regiões fronteiriças, como o mar de Barents, decepcionou. ”
Prevendo 2020, Brown disse que o número de plataformas contratadas sugere que “a atividade aumentará, mas a magnitude pode decepcionar algumas das perspectivas mais otimistas. Embora a atividade na América do Sul deva ser robusta - México, Brasil e Guiana em particular - mercados como a Noruega podem decepcionar. ”
"A Equinor perfurará entre 20 a 30 poços da Noruega em 2020 - uma queda acentuada em relação a aproximadamente 40 prospectos perfurados em 2019", observou Brown. A Equinor se concentrará na parte ocidental do mercado de fronteira em 2020, já que a empresa norueguesa de energia e outras empresas que exploram a região esperam descobrir reservas recuperáveis para apoiar estimativas de que mais da metade das reservas da Noruega ainda estão por descobrir. Brown, disse Brown.
Globalmente, Brown prevê que a exploração em campo próximo, em vez de o trabalho na fronteira proporcionará melhores retornos. “A exploração em campo próximo tem sido um destaque particular em mercados maduros. A gama de independentes que trabalham em águas profundas no Golfo dos EUA teve uma série de sucessos que devem apoiar o mercado de tiebacks por brownfield há algum tempo. ”
"Consideramos a África Ocidental um mercado de tieback - particularmente Angola e Gana - e acompanharemos de perto as atividades da Eni nos centros leste e oeste", disse Brown.
Espera-se que a Equinor perfure entre 20 a 30 poços da Noruega em 2020 (Foto: Ole Jørgen Bratland, Equinor)
Pontos de acesso
Ambos os analistas concordam que a América do Sul, África e Austrália serão as principais regiões para o crescimento da exploração no próximo ano.
Quando perguntado sobre onde poderiam estar os pontos críticos da exploração para 2020, Brown disse: “O Brasil é a resposta óbvia”, observando que um mix cada vez mais diversificado de operadores - incluindo Equinor e Shell entre os que se juntam à Petrobras na exploração do pré-sal em águas profundas - será a chave para sucesso na região.
"O Brasil está à beira de um renascimento da atividade de exploração em 2020, graças, em especial, ao grande interesse demonstrado pelas grandes empresas de petróleo e gás na província do pré-sal, sob as águas profundas das bacias de Santos e Campos", disse Patel, que também conta com o país sul-americano entre os hotspots de 2020. “Jogadores internacionais adquiriram áreas nas rodadas de licenciamento offshore do Brasil nos últimos dois anos pagando enormes bônus de assinatura - totalizando bilhões. Pode-se inferir que os grandes players parecem bastante otimistas quanto à prospectividade na região. Espera-se que os compromissos das recentes rodadas de licenciamento desencadeiem um aumento na perfuração de exploração na região, com vários poços de alto impacto já em cartões. ”
Em outras partes da América do Sul, "o sucesso de Tullow com as sondas Jethro e Joe, apesar de conter um óleo relativamente pesado, deve abrir uma segunda jogada na Guiana", disse Brown. A operadora independente perfurará três poços de exploração na Guiana, com o objetivo de arriscar as descobertas no bloco Orinduik.
O México é outro ponto importante, disse Patel. “O México deve ter um 2020 agitado, pois as empresas internacionais se alinharam para cumprir os compromissos pendentes de poço nas áreas offshore que adquiriram nas rodadas 1 e 2.
“Cerca de 20 poços de exploração offshore serão concluídos em 2019 e esperamos que a contagem de poços para 2020 esteja em uma faixa semelhante. Os resultados dos poços de 2019, particularmente aqueles nas áreas de águas profundas menos exploradas, serão observados de perto pela indústria e desempenharão um papel importante na formação da percepção da indústria sobre o potencial de exploração de águas profundas do México e determinarão o crescimento da atividade em curto prazo ”. Patel disse.
Brown observou: “O primeiro poço de águas profundas da Shell no México bate no início de dezembro e deve terminar em fevereiro. O Chibu-1EXP será perfurado em mais de 2.700 metros de água e é o primeiro de 13 que a Shell se comprometeu a perfurar na Bacia do Campeche. ”
Na África do Sul, a Total perfurará outro poço de exploração no bloco 11B / 12B no primeiro trimestre, depois de abrir uma nova peça com o prospecto Brulpadda de aproximadamente 1 bilhão de barris na bacia Outenqiua este ano, disse Brown.
“Enquanto isso, talvez menos discutida, é uma atividade no sul da Austrália. A descoberta Annie-A da Cooper Energy em águas rasas foi a primeira na bacia em 11 anos ”, disse Brown.
Patel disse: “A Austrália está testemunhando um retorno na exploração offshore em 2019 e 2020. Após a recente descoberta de Dorado [de Santos] e a subsequente perfuração de avaliação bem-sucedida, houve algum otimismo entre os exploradores focados nas águas australianas. A área de prateleira do Noroeste, onde a descoberta de Dorado foi feita em 2018, impulsionará o crescimento da exploração em 2020. Além disso, espera-se que cerca de três poços de alto impacto sejam perfurados na costa noroeste da Austrália em 2020.
"Além disso, as águas do sul e oeste da África, Mediterrâneo e Caribe também devem testemunhar um aumento nas atividades de perfuração e licenciamento de exploração em 2020. Essas três regiões também possuem um número de poços de alto impacto que devem se soltar em 2020", disse Patel.
A Rystad, que deve publicar seu relatório de poços de alto impacto para 2020 em janeiro, compartilhou cinco de seus 30 principais poços a serem observados em 2020. Os poços destacados, que têm potencial para gerar valor significativo para as operadoras, se bem-sucedidos, caem em das duas categorias de alto impacto:
(Fonte: Rystad Energy)